Tiền điện tử Lido DAO là gì? Tổng hợp kiển thức về LDO

• Lido được thành lập bởi Konstantin Lomashuk, Vasiliy Shapovalov và Jordan Fish vào năm 2020. Tổ chức này được hỗ trợ thành lập bởi một tập thể các công ty tài chính và các nhà đầu tư thiên thần.
• Các công ty tài chính bao gồm Semantic VC, ParaFi Capital, Libertus Capital, Bitscale Capital, StakeFish, StakeFacilities, Chorus, P2P Capital và KR1.
• Một số nhà đầu tư thiên thần cũng đã giúp Lido khởi sắc bao gồm Stani Kulechov của Aave, Banteg của Yearn, Will Harborne của Deversifi, Julien Bouteloup của Stake Capital và Kain Warwick của Synthetix.

• Lido nhằm mục đích làm cho việc đặt cược dễ tiếp cận hơn với nhiều người dùng hơn bằng cách gộp ETH được đặt cược từ nhiều người dùng, điều này phủ nhận sự cần thiết của bất kỳ chuyên môn kỹ thuật nào thay mặt cho người dùng. Người dùng cũng không cần phải cam kết số tiền tối thiểu 32 ETH để chạy trình xác thực của riêng họ, điều này cho phép nhiều người đặt cược ETH của họ hơn.
• Lido Liquid Stake V2, hay Lido V2, là bản phát hành chính mới nhất của giao thức Lido DAO. Nó được thiết kế để cung cấp giải pháp đặt cược hiệu quả và linh hoạt hơn cho Ethereum 2.0.
• Một trong những tính năng chính của Lido V2 là mô hình “Đặt cược lỏng”, cho phép người dùng gửi ETH vào nhóm Lido và đổi lại nhận được mã thông báo stETH (đặt cược ETH). Các mã thông báo này có thể được giao dịch trên thị trường thứ cấp hoặc được sử dụng trên các giao thức “LSDFi”, cung cấp cho người dùng một dạng ETH đặt cọc thanh khoản hơn có thể được sử dụng cho các mục đích khác.
• Nhìn chung, mạng Lido DAO là một hệ thống mạnh mẽ và an toàn cho phép người dùng tham gia quản trị và kiếm phần thưởng đồng thời giúp mạng luôn an toàn.

Tính đến tháng 6 năm 2023, tổng nguồn cung lưu hành của mã thông báo Lido DAO là 879.588.042 LDO, khoảng 88% tổng nguồn cung. Nguồn cung tối đa là 1.000.000.000 LDO.

Nhìn vào hệ thống mã thông báo của LDO, việc phân bổ các mã thông báo này như sau:

• Kho bạc DAO – 36,32%
• Nhà đầu tư – 22,18%
• Người xác thực và người giữ chữ ký – 6,5%
• Nhà phát triển Lido ban đầu – 20%
• Người sáng lập và nhân viên tương lai – 15%

• Tiền được bảo đảm trong một hợp đồng thông minh, khiến người xác nhận không thể tiếp cận chúng. Sau đó, chủ sở hữu mã thông báo LDO bỏ phiếu trong Lido DAO để kiểm tra, lựa chọn và đưa vào các nhà khai thác nút mới, đồng thời trừng phạt những nhà khai thác nút hiện có bị cắt giảm theo quy tắc chuỗi.
• Lido cũng có chương trình thưởng lỗi trị giá 2.000.000 USD với nền tảng Immunefi, một chương trình thưởng lỗi DeFi hàng đầu. Các chương trình Lido Bug Bounty tập trung vào việc tránh tổn thất tiền của người dùng, từ chối dịch vụ, tiếp quản quản trị, vi phạm dữ liệu và rò rỉ dữ liệu. Lido đã trao 250.000 USD cho 7 phần thưởng lỗi.

Lido DAO (LDO) có sẵn để mua trên các sàn giao dịch tiền điện tử lớn bao gồm Binance, Coinbase, KuCoin, Kraken, v.v.

• LDO là token tiện ích và quản trị gốc của Lido. Đó là một token ERC-20 với tổng nguồn cung tối đa là 1 tỷ đơn vị.
• LDO được sử dụng để thưởng cho người dùng trên mạng. Nó cấp cho chủ sở hữu quyền quản trị trong Lido DAO, cho phép họ tham gia vào quá trình quản trị bằng cách biểu quyết các quyết định nhất định. Càng nắm giữ nhiều token LDO, phiếu bầu của người dùng càng mang tính quyết định.

• Để quản lý giao thức Lido theo một cách phi tập trung, Lido đã thành lập một tổ chức tự trị phi tập trung (DAO) để đưa ra các quyết định quan trọng về cách thức hoạt động của giao thức. Điều này có thể đảm bảo giao thức phù hợp với lợi ích tốt nhất của các bên liên quan và thúc đẩy tính minh bạch và sự phi tập trung giao thức tốt hơn.
• Lido DAO quản lý một tập hợp các giao thức stake thanh khoản. Nó thúc đẩy các hợp đồng thông minh xác định và thực thi các quy tắc nhằm tạo điều kiện thuận lợi cho quá trình ra quyết định phi tập trung một cách hiệu quả. Quá trình này bao gồm việc quản lý các thông số và phân phối phí, cũng như việc thêm và xóa các nhà vận hành node trên mạng.

• Để có thêm người dùng tham gia vào mạng bảo mật (PoS), các dịch vụ stake thanh khoản như Lido cho phép người dùng stake bất kỳ số lượng tài sản PoS nào để kiếm phần thưởng khối. Stake thanh khoản là một giải pháp thay thế sáng tạo nhằm giải quyết tính kém thanh khoản, phức tạp và tập trung của việc stake PoS bằng cách không khóa các token đã stake của người dùng. Nó cũng làm giảm các rào cản gia nhập đối với việc stake và chi phí cơ hội liên quan đến các yêu cầu khóa tài sản.
• Khi người dùng gửi tài sản PoS cho Lido, các token của họ được stake trên blockchain PoS thông qua giao thức Lido. Nó là một hợp đồng thông minh staking pool quản lý các khoản tiền nạp và rút của người dùng, ủy thác tiền cho các nhà vận hành node và xác định phí cho phần thưởng stake, cũng như việc đào và đốt các token. Ngoài ra, hợp đồng thông minh cũng chứa danh sách đầy đủ các nhà khai thác node, các khóa xác thực của họ và hồ sơ phân phối phần thưởng.
• Người dùng sẽ nhận được phiên bản mã hóa của số tiền đã ký gửi của họ (token stAsset), có thể được sử dụng để kiếm phần thưởng đồng thời trong giao thức đã ký gửi ban đầu và các giao thức DeFi khác cũng như các ứng dụng phi tập trung (dApp), chẳng hạn như tài sản thế chấp để cho vay và khai thác lợi suất để tối đa hóa phần thưởng.
• Hãy lấy việc stake ETH làm ví dụ. Khi Ethereum chuyển sang PoS theo bản nâng cấp được chờ đợi từ lâu có tên là The Merge (trước đây gọi là ETH 2.0), mỗi người dùng có thể cam kết tối thiểu 32 ETH để trở thành trình xác thực và nhận phần thưởng cho việc xác nhận các giao dịch trên mạng. Tuy nhiên, mức stake tối thiểu này là không khả thi đối với người dùng nói chung.
• Lido cho phép người dùng stake chỉ bằng một phần nhỏ của 1 ETH để kiếm phần thưởng khối. Sau khi stake ETH, người dùng sẽ nhận được stETH, một token ERC-20 đại diện cho số ETH đã stake của họ với tỷ lệ 1: 1. Các token stETH được đúc khi tiền được gửi vào hợp đồng thông minh của staking pool Lido và sẽ bị đốt khi người dùng rút token ETH của họ.
• ETH đã stake của người dùng sẽ được phân phối cho các nhà vận hành node (trình xác thực) trên mạng Lido và được gửi vào Beacon Chain của Ethereum để được xác thực. Các khoản tiền được bảo đảm trong một hợp đồng thông minh và các trình xác thực không thể truy cập chúng. Sau đó, Lido DAO sẽ chọn, tích hợp, hỗ trợ và thêm địa chỉ của trình xác thực vào hợp đồng thông minh đăng ký, sau đó những trình xác thực được chọn sẽ được cấp một bộ khóa để xác thực.
• ETH mà người dùng đã gửi sẽ được chia thành các bộ 32 ETH với các nhà vận hành node Lido đang hoạt động, những người sẽ sử dụng khóa xác thực công khai để xác thực các giao dịch liên quan đến tài sản đã stake của người dùng. Việc phân bổ tiền đã stake trên nhiều trình xác thực có thể loại bỏ rủi ro điểm lỗi duy nhất liên quan đến việc stake cho một trình xác thực duy nhất. Ngoài ra, các nhà vận hành node sẽ thiết lập một địa chỉ để cho phép người dùng rút ETH đã stake của họ sau khi hoàn thành The Merge.

LDO Token Key Metrics

• Token Name: Lido DAO
• Ticker: LDO
• Blockchain: Ethereum
• Token Contract: 0x5a98fcbea516cf06857215779fd812ca3bef1b32
• Token Type: Governance
• Total Supply: 1,000,000,000 LDO
• Circulating Supply: 842,729,086 LDO

LDO Token Use Cases

LDO token sẽ được dùng cho việc quản trị – Governance. Người sở hữu có LDO có quyền tham gia vào việc quản trị và đưa ra các quyết định ảnh hưởng đến việc phát triển protocol.

LDO Token Allocation

LDO được phân bổ theo tỷ lệ như sau:

• DAO Treasury: 36.32%
• Investors: 22.18%
• Initial Lido Developers: 20%
• Founders & Future Employees: 15%
• Validators & Signature Holders: 6.5%

LDO Token Release Schedule

• Số LDO token của team và nhà đầu tư sẽ bị khóa trong một năm (đã mở khóa hoàn toàn ngày 17/12/2021), sau đó sẽ vesting trong 1 năm.
• Kế hoạch phân bổ 36% lượng LDO token còn lại cần phải thông qua quá trình đề xuất quản trị trên Lido DAO. DAO cũng có thể đưa ra quyết định phát hành thêm token để gọi vốn, marketing hoặc tạo ra incentives cho người dùng.

• 12/2020: Lido chính thức khởi động trên Ethereum
• 3/2021: Lido mở rộng sang Terra với bLUNA
• 9/2021: Lido mở rộng sang Solana với stSOL
• 3/2022: Giới thiệu cập nhật về Distributed Validator Technology (DVT), Node Operators Score (NOS) và cơ chế tạo số dư trong việc quản trị.
• 2/2023: Giới thiệu Lido V2 với hai cập nhật chính là Staking Router và Withdrawals. Đây là lần nâng cấp lớn nhất từ trước đến giờ của Lido. Hứa hẹn là bước tiến để giao thức đi đến gần hơn với sự phi tập trung.

Lido được quản trị dưới hình thức tổ chức tự trị phi tập trung (DAO). Những thành viên ban đầu của Lido DAO gồm rất nhiều tên tuổi là các Founder, Co-founder của các dự án nổi tiếng trên thị trưởng như:

• Banteg: Core developer của yEarn Finance.
• CryptoCobain: KOL với hơn 220k follower.
• Anton Bukov: Co-founder của 1Inch.
• Will Harborne: Co-founder của Deversifi
• Julien Bouteloup: Founder & CEO của Stake Capital
• Kain Warwick: Founder của Synthetix.

Ngoài ra còn có nhiều tổ chức và quỹ đầu tư chuyên nghiệp như: Semantic VC, ParaFi Capital, Libertus Capital, Bitscale Capital, StakeFish, StakingFacilities, Chorus, P2P Capital and KR1.

Nhà đầu tư và các vòng gọi vốn

Lido Finance có tổng cộng 4 vòng gọi vốn trải dài trrong 3 năm với sự góp mặt của những tên tuổi nổi tiếng như A16z, Paradigm, Dragonfly, KR1, cùng với hơn 30 nhà đầu tư khác nhau như Semantic Ventures, Staking Facilities, ParaFi Capital, Stake.fish…

Đối tác

Các đối tác của Lido Finance gồm hai nhóm chính:

1. Đối tác hỗ trợ sản phẩm. Đây là các DApp hỗ trợ các đồng stToken để người dùng có thể sử dụng đa dạng mục đích trên càng nền tảng

2. Đối tác là các Validator Partners: Nhóm này sẽ nhận ETH từ Lido để thực hiện việc bảo vệ và xác thực mạng lưới. Từ đó giúp tích lũy phần thưởng từ việc xác thực.